涉嫌虚假财报遭做空 社交跟风者陌陌难成大器

最近,莫莫宣布将于8月22日公布截至6月30日的2018财年第二季度的财务业绩。

这无疑将迎来美国股市测试的新一个季度,这个陌生人正因涉嫌盈利欺诈而面临美国股票机构的卖空。

第一季度,莫言美丽的财务报告一度让外界大吃一惊。数据显示,莫莫第一季度净收入达到27.6亿元(人民币,下同),同比增长64%,净利润达到9亿元,同比增长57%。其中,莫莫直播业务总收入达到23.6亿元,同比增长74.8%。商业部门占总收入的85.52%。

如果第一季度飙升的业绩向市场展示了Momo自身业务的强大流动性和收购调查后的快速整合能力,那么在第二季度,有必要在领导匿名社会后开始验证Momo的战略决心。

据内部人士称,随着短片的流行和直播市场的降温,陌生人已经面临一个艰难的选择。

如何掌握匿名社会的主导力量,如何突破目前直播的上限,社会追随者如何适应人工智能时代?这是陌生人下一个必要的挑战。

陌生人的天花板

“为什么陌生人的表现会在颤抖和窃取互联网焦点的时候上升?”莫莫第一季度财务报告发布后,外界许多声音表达了这种怀疑。

这个问题也是美国卖空者关注的问题之一。7月24日,美国卖空者云杉点资本(Spruce Point Capital)表示,经过几个月的取证研究,莫莫莫莫公司存在自营交易和虚假财务报告的问题,预计其股价将面临至少30%-50%的缩水风险。

SprucePoint Capital表示,颤音的“现场版”即将推出,这将有助于增加流量,颤音计划将向主播分配更多利润,这将给陌生人带来巨大挑战。

数据还显示,根据QuestMobile报告,直播行业每月活跃用户数量从2017年1月的1.0409亿下降到6月的9128万,首次呈现负增长,降幅为10.8%。去年,陌生人直播付费用户数量连续三个季度徘徊在410万。直到该公司加大了直播推广力度,增长才在第四季度恢复。

莫言莫言的17年收益报告非常直观。去年第二季度和第三季度,尽管莫言的收入逐月增加,但其利润与第一季度相比大幅下降。从那以后,市场对实时上限越来越怀疑。这个时期也是短视频用户如聊天在sturm und drang增长的时期。

莫莫莫首席执行官唐嫣在第一季度的财务报告会议上回应了聊天等短片给现场直播带来的挑战。

“颤抖在过去的几个月里发展非常迅速,但它并没有对我们的市场数据产生任何负面影响。我们可以看到,最近几个月各种运营数据,如用户、持续时间、保留期、互动、收入增长等方面的趋势都非常好。”

唐嫣相信纯直播和短视频平台的产品设计是以促进用户消费更多内容为中心的。如果一个用户想要建立新的关系或互动,他仍然会选择陌生人或探索而不是短视频平台。

但是数据非常惊人。根据猎豹大数据对2017年专用app年度趋势的分析,专用APP周活动渗透率数据的总体趋势与抖动成反比。2017年,trembles的周渗透率数据有了很大的提高,而专用app的数据则有振荡和下降的趋势。

显然,莫莫不仅面临直播服务的上限,还在一定程度上受到聊天等短片兴起的影响。

莫言莫言对卖空者云杉点的询问的回应是“有很多错误和误导性的结论和解释。”由于卖空者本身对数据的夸大,以及莫言的及时回应和反击,莫言的股价并没有受到太大影响。然而,在业内人士看来,这起事件有一些“无风不起浪”的含义。

至于短片的影响

“社交娱乐领域的迭代速度太快了。对于想获得第一名的陌生人来说,他们必须保持灵活的姿势。”高级分析师钟书说。

据说从去年开始,唐嫣就有意进行内部孵化和外部收购。

在2017年第一季度的财务报告沟通会上,唐嫣表示:“莫言将继续推进视频战略,增加更多娱乐内容的建设,为用户提供更丰富的社交和娱乐活动,帮助用户降低社交障碍,提高开放社交活动的效率。”

2017年3月30日,莫言宣布更换新标识,并将平台重新定位为视频社交网络。业内一些人认为,“这意味着莫言已经从基于地理位置的社会平台转变为泛社会、泛娱乐平台。”

去年7月,Momo更新到8.0版。在新版本中,陌生人的社交场景明显丰富了。同时,社会门槛进一步降低,社会效率相应提高。

“附近的人,一点一点地,解决了迅速找到人的需要。如果用户的社交目的非常明确,他们可以通过这两种功能进行社交。然而,快速聊天、杀狼和聚会都是实时视频互动。如果你在任何时候点击,就会有人和你互动。这是一个新的社交场景,而且是实时的。本地视频、直播和附近的开发更多的是展示用户的内容,基于内容连接用户,然后生成实时和非实时交互。”行业人士的分析。

拿出莫言一半以上的现金储备购买勘探技术(北京)有限公司是唐嫣的第一次再注入。

今年2月底,莫莫宣布将发行约530万股莫莫a股新股和6亿美元现金进行收购和探索。当时,这一估值超过7亿美元。

数据显示,截至2017年9月30日,莫莫持有的现金、现金等价物和定期存款总额为9.497亿美元。根据这一计算,此次收购的价格已超过其现金存量的一半。

从投资效率的角度来看,一个注册资本为1亿元的社交平台可以用6亿元人民币购买。陌生化的成本并不昂贵,甚至不值得。根据该代理此前披露的数据,该代理目前拥有1.1亿多注册用户,约7000万有效用户,每天生活在600万至700万左右。

在收购调查之后,莫莫无疑主宰了个匿名社会,占社会领域的一半。这样的用户规模也使其成为该行业仅次于腾讯和微博的第三大巨头。

现在,从最早基于伦敦商学院的陌生人社交,到逐渐扩展到短片和直播等多种场景的登陆,再到收购和探索,陌生人通过其在社会领域的不断深化,逐渐建立了一个新的社交娱乐帝国。然而,在网络实名制全面实施的环境下,匿名社会始终存在不确定性风险。

追随者,难以成为伟大的设备

在自我媒体人兰Xi看来,“社区的社交网络形式的价值不在于社区本身建立的脆弱关系,而在于它鼓励用户在社区之上不断创造内容的能力。用户自发生成的内容是社交网络持续增长和强大张力的关键。”

一方面,由于内容和功能模块不断叠加,陌生人越来越重,但是没有足够的粘性内容被存放。一些用户坦率地承认,他们“不知道打开陌生人时该做什么,功能负荷太大,许多原始功能被慢慢地消除了。”

另一方面,采集探头仍然是制作大盘子的方法。它还没有建立一个允许用户继续增长的生态系统。正如《证券报》此前分析的那样,“从长远来看,莫言用户数量的预期自然增长空间不大。勘探的商业化能否得到承认还有待讨论。”

一个反例。仁川诞生时,货币圈欢欣鼓舞。虽然它没有走出圈子,很少有人在“经典互联网”圈子里高喊,但创新精神和颠覆社会关系的趋势从区块链涌现出来